

อัพเดทสถานการณ์ตลาด




เสริมพอร์ตแกร่ง กับ 5 ธีมมาแรง
หุ้นทั่วโลก ประเทศพัฒนาแล้ว
ผันผวนต่ำ ช่วยจำกัดความเสี่ยงขาลง พร้อมโอกาสสร้างผลตอบแทนช่วงตลาดขาขึ้นได้
กระจายการลงทุนใน Private Assets ทั่วโลก ช่วยลดความเสี่ยงของพอร์ตโดยรวม
★★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ หุ้น LOW VOLATILITY
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก AB Low Volatility Equity Portfolio
- บริหารเชิงรุก ลงทุนหลักทรัพย์ที่มีคุณภาพ (Quality) ผันผวนต่ำ (Stable) และมีผลตอบแทนปรับด้วยความเสี่ยง (Risk Adjusted Returns) ในระดับที่เหมาะสม
- ข้อมูลในอดีต กองทุนหลักสามารถสร้างผลตอบแทนช่วงตลาดขาขึ้น และลดความเสี่ยงช่วงตลาดขาลงได้ดี
- Morningstar 5 ดาว (กองทุนหลัก) ประเภท EAA Global Large-Cap Blend Equity, ณ 31 ธ.ค. 67
★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ Global Private Assets ห้ามขายผู้ลงทุนรายย่อย
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก Hamilton Lane Global Private Assets Fund
- ลงทุนใน Pure Private Assets ทั่วโลก อาทิ Private Equity, Private Credit ทั้งตลาดแรก และตลาดรอง มีสไตล์การลงทุนยืดหยุ่นปรับเปลี่ยนได้ตามสภาวะตลาด
- พอร์ตลงทุนหลากหลาย ลดความเสี่ยงการกระจุกตัว และให้มีสภาพคล่องเพียงพอทำให้กองทุนสามารถซื้อขายได้ทุกเดือน
สนใจติดต่อ ธนาคารไทยพาณิชย์ และผู้สนับสนุนการขายทุกราย
*Complex Fund ห้ามขายผู้ลงทุนรายย่อย (กองทุนรวมสำหรับผู้ลงทุนสถาบัน และผู้ลงทุนรายใหญ่พิเศษเท่านั้น) กองทุนนี้ไม่ถูกจำกัดความเสี่ยงด้านการลงทุนเช่นเดียวกับกองทุนรวมทั่วไป จึงเหมาะกับผู้ลงทุนที่รับผลขาดทุนระดับสูงได้เท่านั้น • กองทุนมีความเสี่ยงจากการลงทุนใน Private Assets กองทุนหลักอาจมีความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนในหลักทรัพย์หรือทรัพย์สินของบริษัทต่างๆ ที่ไม่มีการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ เนื่องจากกองทุนหลัก เน้นลงทุนในพอร์ตการลงทุนผ่านการบริหารโดยบุคคลที่สามที่มีอำนาจการตัดสินใจ และต่อรองในการลงทุน ซึ่งไม่อาจรับประกันได้ว่า ผู้บริหารพอร์ตการลงทุนนั้น จะสามารถรักษาผลประโยชน์ให้แก่กองทุน หรือไม่มีผลประโยชน์ทับซ้อนได้ นอกจากนี้ กองทุนหลักมีความเสี่ยงด้านสภาพคล่อง เนื่องจากลงทุนในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องต่ำมาก ไม่สามารถไถ่ถอนการลงทุนได้โดยง่าย และเนื่องจากการลงทุนไม่มีตลาดที่รองรับสภาพคล่องเหมือนการลงทุนในตลาดหลักทรัพย์ทำให้กองทุนหลักอาจมีความจําเป็นต้องลงทุนไปจนครบอายุ (Maturity) หรือจนกว่าจะไถ่ถอนได้ ถึงแม้ว่า กองทุนหลักจะมีสภาพคล่องเตรียมพร้อมสําหรับการไถ่ถอนให้แก่ผู้ถือหน่วยลงทุนบางส่วน แต่อาจเกิดเหตุการณ์ที่ทําให้กองทุนหลักขาดสภาพคล่องสําหรับการไถ่ถอนได้ กองทุนหลักอาจมีข้อกําหนดในการขายคืนหรือจํากัดการไถ่ถอนหน่วยลงทุนซึ่งจะช่วยป้องกันไม่ให้กองทุนหลักขาดสภาพคล่อง แต่อาจส่งผลให้ผู้ถือหน่วยลงทุนไม่สามารถไถ่ถอนได้ในทันที หรือหากกองทุนหลักมีความจําเป็นต้องขายสินทรัพย์ก่อนเวลาอันควร อาจส่งผลลบต่อราคาของหน่วยลงทุนได้
หุ้นธีม AI Spreading
Theme หุ้นที่ได้รับประโยชน์จากการเติบโตของ AI
รับแรงหนุนจากอุปสงค์ที่ขยายตัว และการประยุกต์ใช้จากหลากหลายธุรกิจ
★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ โกลบอลดิจิตอล
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก BNP Paribas Disruptive Technology (USD)
- ลงทุนธุรกิจเทคโนโลยี Digital ทั่วโลก ซึ่งเป็นเมกะเทรนด์โลก
- เฟ้นหาโอกาสลงทุนในธีมที่คาดว่าจะได้รับประโยชน์จากการเติบโตของ Digital Transformation
- ลงทุนหุ้นทุกขนาด อาจลงทุนในหุ้นขนาดเล็ก-กลาง และหุ้นในตลาดเกิดใหม่
- Morningstar 4 ดาว (กองทุนหลัก) ประเภท EAA Fund Sector Equity Technology, 31 ธ.ค. 2567
★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ โกลบอลโรโบติกส์
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กระจายลงทุนกองทุนหลัก กองทุน Pictet – Robotics (70%) และ UBS (Lux) AI and Robotics Equity (30%)
- ลงทุนในหุ้นเทคโนโลยีอัตโนมัติ (Robotics) ทั่วโลก
- คาดตลาด Robotics ทั่วโลก จะมีอัตราขยายตัวเฉลี่ย 10% ต่อปี ในช่วง 10 ปี (2015-2025) (ที่มา: BCG)
- Morningstar 4 ดาว ประเภท Thailand Fund Global Technology , ณ 31 ธ.ค. 2567
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ หุ้นยูเอส แอคทีฟ
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก Morgan Stanley Investment Fund – US Growth
- ลงทุนหุ้นสหรัฐฯ เพื่อโอกาสสร้างผลตอบแทนเหนือตลาด
- นอกจากบริษัทขนาดใหญ่ที่มีความมั่นคงแล้ว ยังให้ความสำคัญกับบริษัทที่กำลังพัฒนาธุรกิจ ผลิตสินค้า และบริการใหม่ๆ ที่มีศักยภาพเติบโตสูง
- กลยุทธ์ลงทุนแบบวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานเชิงลึกของหุ้นรายตัว (Bottom-up Security Selection) พอร์ตลงทุนปัจจุบันมีสัดส่วนสูงในหุ้นกลุ่มซอฟท์แวร์ที่จะได้ประโยชน์จากธีม AI Spreading
หุ้นเล็กสหรัฐฯ โดดเด่น
นโยบายทรัมป์ และการลดดอกเบี้ย หนุนหุ้นกลาง-เล็กสหรัฐฯ
คาดการณ์กำไรบริษัทจดทะเบียน เติบโตแบบกระจายหลายกลุ่มอุตสาหกรรมมากขึ้น
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ ยูเอสสมอลแคป
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก Granahan US Focused Growth UCITS (USD)
- ลงทุนหุ้นสหรัฐฯ ขนาดกลางถึงเล็กที่มีโอกาสเติบโตสูงระยะยาว
- คัดเลือกหุ้นจากปัจจัยพื้นฐานผ่าน Bottom-up Selection ที่เฟ้นหาบริษัท “Desert Island” เติบโตสูง
- บริหารโดยทีมผู้จัดการกองทุนที่มีประสบการณ์ และเชี่ยวชาญในการลงทุนหุ้นขนาดเล็กในสหรัฐฯ
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ หุ้นยูเอสสมอลแคปพาสซีฟ
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก iShares Russell 2000 ETF
- ลงทุนตามดัชนี Russell 2000 ดัชนีหุ้นบริษัทจดทะเบียนชั้นนำของสหรัฐฯ ขนาดเล็กกว่า 2000 บริษัท
- ข้อมูลในอดีต หุ้นสหรัฐฯ ขนาดเล็ก มีผลการดำเนินงานย้อนหลังโดดเด่น โดยเฉพาะในปีที่เป็นตลาดขาขึ้น
- ป้องกันความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยน USD/THB ไม่น้อยกว่า 90%
หุ้นแกร่งด้วยปัจจัยภายในประเทศ
พึ่งพิงการบริโภคภายในประเทศเป็นหลัก ลดปัจจัยเสี่ยงนอกประเทศ
เช่น ความขัดแย้งทางภูมิรัฐศาสตร์ หรือสงครามการค้า
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ หุ้นอินเดีย แอคทีฟ
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก UTI India Dynamic Equity Fund
- กองทุนหลักบริหารกองทุนแบบเชิงรุก ไม่อิงดัชนี
- ลงทุนในหุ้นของบริษัทอินเดียที่มีคุณภาพดี และมีศักยภาพสร้างกำไรเติบโตสูง
- กองทุนหลักประกอบไปด้วยทีม Local Market Expertise ที่เข้าใจธุรกิจในประเทศอินเดีย
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ หุ้นอินโดนีเซีย
ระดับความเสี่ยง : 8
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก VanEck Indonesia Index ETF
- มุ่งสร้างผลตอบแทนให้ได้ใกล้เคียงกับดัชนี MVIS Indonesia
- แนวโน้มเศรษฐกิจเติบโตสูงประมาณ 5% ในระยะ 2-3 ปีข้างหน้า
- มีสัดส่วนประชากรในวัยแรงงานค่อนข้างสูง และมีแนวโน้มการเติบโตไปอีก 30 ปีข้างหน้ารวมไปถึงมีค่าแรงขั้นต่ำอยู่ในระดับที่แข่งขันได้
- ป้องกันความเสี่ยงอัตราแลกเปลี่ยน USD/THB ไม่น้อยกว่า 90%
ตราสารหนี้น่าสนใจ
อัตราผลตอบแทนทรงตัวในระดับที่น่าสนใจ และผันผวนต่ำกว่าหุ้น
ตราสารที่มีกระแสเงินสดรับสม่ำเสมอ ได้รับความสนใจในช่วงที่ Fed มีโอกาสลดดอกเบี้ย
★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ อินคัม
ระดับความเสี่ยง : 5
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก PIMCO GIS Income Fund
- ลงทุนตราสารหนี้ต่างประเทศทั่วโลก มุ่งสร้างกระแสเงินสดรับสม่ำเสมอ
- กระจายการลงทุนยืดหยุ่นหลากหลายประเภท ตราสารหนี้ทั่วโลก ทั้งพันธบัตร หุ้นกู้เอกชน Investment Grade, High Yield และ Securitized assets
- เพิ่มโอกาสสร้างผลตอบแทนที่สูงขึ้นกว่าการลงทุนในกองทุนตราสารหนี้ทั่วไป พร้อมโอกาสสร้างรายได้ระหว่างทางการลงทุน
- Morningstar 4 ดาว ประเภท Thailand Fund Global Bond , ณ 31 ธ.ค. 2567
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ โกลบอล สตราทีจิก อินเวสเมนท์
ระดับความเสี่ยง : 5
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก PIMCO Global Investment Grade Credit Fund
- ลงทุนตราสารหนี้ที่มีการจัดอันดับความน่าเชื่อถือระดับ Investment Grade ทั่วโลก
- กระจายสัดส่วนลงทุน หลากหลายกลุ่มอุตสาหกรรม และผู้ออกตราสาร
- ผสานกลยุทธ์ Top-down และ Bottom-up ในการคัดเลือกตราสารรายตัว และช่วยเพิ่มโอกาสในการสร้างมูลค่าส่วนเพิ่มจากการลงทุน
★★★★
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ ตราสารหนี้ US Short Duration High Income
ระดับความเสี่ยง : 6
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก AXA IM Fixed Income Investment Strategies-US Short Duration High Yield
- กองทุนหลักที่เน้นลงทุนในตราสารหนี้ High Yield สหรัฐฯ ระยะสั้น
- กองทุนหลักบริหารโดยทีมผู้จัดการจาก AXA ที่มีประสบการณ์ยาวนานกว่า 17 ปี ในด้านตราสารหนี้ระยะสั้นของสหรัฐฯ
- ทางเลือกการลงทุนที่มีโอกาสสร้างผลตอบแทนในขณะที่อัตราดอกเบี้ยอยู่ในระดับที่ค่อนข้างสูง
- Morningstar 4 ดาว ประเภท Thailand Fund Global High Yield Bond, ณ 31 ธ.ค. 2567
กองทุนเปิดไทยพาณิชย์ Senior Loan
(ห้ามขายผู้ลงทุนรายย่อย)
ระดับความเสี่ยง : 8+
จุดเด่นกองทุน
- กองทุนหลัก Invesco US Senior Loan Fund
- ทางเลือกลงทุนใน Private Credit ที่มีลักษณะเป็นสินเชื่อที่มีหลักประกัน และไม่ด้อยสิทธิ (Senior Secured Loans) ในสหรัฐฯ
- สภาพคล่องสูงสามารถซื้อขายได้ทุกวัน มีชนิดจ่ายเงินปันผลเพื่อรับกระแสเงินสดสม่ำเสมอ
- คงอายุตราสาร Duration ให้อยู่ในระดับใกล้ 0 สะท้อนว่ากองทุนจะได้รับผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยน้อย
ที่มา : QUARTERLY UPDATE 1Q2025 by SCBAM (08/01/2025)
คำเตือน
- ผลการดำเนินงานในอดีต มิได้ยืนยันผลการดำเนินงานในอนาคต • กองทุนไม่ได้ป้องกันความเสี่ยงจากอัตราแลกเปลี่ยนทั้งจำนวน ผู้ลงทุนอาจขาดทุนหรือได้รับกำไรจากอัตราแลกเปลี่ยน หรือได้รับเงินคืนต่ำกว่าเงินลงทุนเริ่มแรกได้ • ควรทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทน ความเสี่ยง รวมถึงควรขอคำแนะนำเพิ่มเติมจากผู้ประกอบธุรกิจก่อนตัดสินใจลงทุน สอบถามรายละเอียดเพิ่มเติมและขอรับหนังสือชี้ชวนได้ที่ธนาคารไทยพาณิชย์ หรือ บลจ.ไทยพาณิชย์ โทร. 0 2777 7777 www.scbam.com